10 Wenke Vir Die Suksesvolle Langtermynbelegger

10 Wenke vir die suksesvolle langtermynbelegger Terwyl dit waar is dat in die aandelemark is daar geen reël sonder 'n uitsondering mag wees, daar is 'n paar beginsels wat moeilik om te betwis is. Kom ons hersien 10 algemene beginsels te help beleggers kry 'n beter begrip van hoe om die mark te benader vanuit 'n langtermyn-siening. Elke punt verpersoonlik 'n paar fundamentele konsep elke belegger moet weet. 1. Verkoop die verloorders en laat die wenners ry! Keer op keer, beleggers neem wins deur die verkoop van hul waardeer beleggings, maar hulle vashou aandele wat gedaal het in die hoop op 'n herstel. As 'n belegger nie weet wanneer dit tyd is om te laat gaan van hopeloos aandele, moet hy of sy kan, in die ergste scenario, sien die voorraad sink tot op die punt waar dit byna waardeloos. Natuurlik, die idee van die hou op 'n hoë-gehalte beleggings terwyl die verkoop van die armes is groot in teorie, maar hard in die praktyk om te sit. Die volgende inligting kan help: Ry 'n wenner - Peter Lynch was bekend vir praat oor "tenbaggers", of beleggings wat tien keer in waarde toegeneem. Die teorie is dat baie van sy algehele sukses was te danke aan 'n klein aantal aandele in sy portefeulje wat groot teruggekeer. As jy 'n persoonlike polis te verkoop na 'n voorraad het met 'n sekere veelvuldige - sê drie, byvoorbeeld - jy kan nooit ten volle ry uit 'n wenner. Niemand in die geskiedenis van 'n belegging met 'n "verkoop-na-I-het-verdriedubbel-my-geld" mentaliteit het al ooit 'n tenbagger. Moenie 'n voorraad wat goed presteer deur vas aan 'n streng persoonlike reël - as jy nie 'n goeie begrip van die potensiaal van jou beleggings het, mag u persoonlike reëls uiteindelik 'n arbitrêre en te beperk. (Vir meer insig, sien Pick aandele soos Peter Lynch.) Verkoop 'n verloorder - Daar is geen waarborg dat 'n voorraad terug sal weiering na 'n uitgerekte daling. Hoewel dit belangrik goeie aandele te onderskat nie, dit is net so belangrik realisties oor beleggings wat sleg presteer te wees. Erkenning van jou verloorders is moeilik, want dit is ook 'n erkenning van jou fout. Maar dit is belangrik om eerlik te wees wanneer jy besef dat 'n voorraad nie so goed soos jy dit verwag om presteer. Moenie bang wees om jou trots te sluk en aanbeweeg voor jou verliese word nog groter wees. In beide gevalle, die punt is om maatskappye te beoordeel op hul meriete volgens jou navorsing. In elke situasie, het jy nog om te besluit of 'n prys toekomstige potensiaal regverdig. Onthou net om nie te laat jou vrese te beperk jou opbrengste of opblaas jou verliese. (Vir verwante leesstof, check om te verkoop of te verkoop.) 2. Moenie jaag 'n "warm wenk". Of die punt kom van jou broer, jou neef, jou buurman of selfs jou makelaar. jy moet dit nie aanvaar as wet. Wanneer jy 'n belegging te maak, is dit belangrik dat jy weet wat die redes daarvoor is; doen jou eie navorsing en ontleding van 'n maatskappy voordat jy selfs oorweeg om te belê jou swaarverdiende geld. Vertrou op 'n versnapering van inligting van iemand anders is nie net 'n poging om te neem die maklike uitweg, dit is ook 'n soort van dobbel. Seker, met 'n bietjie geluk, wenke soms pan uit. Maar hulle sal dit nooit maak jy 'n ingeligte belegger, en dit is wat jy nodig het om te wees om suksesvol te wees in die lang termyn. (Vind wat jy aandag moet gee aan -. En wat jy moet ignoreer in Luister na die markte, nie die Pundits) 3. Moenie sweet die klein dinge. As 'n langtermyn-belegger, moet jy nie paniekerig raak wanneer jou beleggings ondervind kort termyn bewegings. Wanneer die dop van die aktiwiteite van jou beleggings, moet jy kyk na die groter prentjie. Onthou vol vertroue in die kwaliteit van jou beleggings eerder as senuweeagtig oor die onvermydelike wisselvalligheid van die korttermyn te wees. Moet ook nie overemphasize die paar sente verskil jy dalk te red van die gebruik van 'n beperking versus mark orde. Toegegee, aktiewe handelaars sal gebruik hierdie dag-tot-dag en selfs minuut-tot-minuut skommelinge as 'n manier om winste te maak. Maar die winste van 'n langtermyn-belegger kom uit 'n heel ander mark beweging - die een wat plaasvind oor baie jare - so hou jou fokus op die ontwikkeling van jou totale belegging filosofie deur die opvoeding van jouself. (Hier is die verskil tussen passiewe beleggings en apatie in Volstruis benadering tot beleggings A Bird-brained idee.) 4. Moenie overemphasize die P / V-verhouding. Beleggers plaas dikwels te veel waarde aan die prys-verdienste-verhouding (p / v verhouding). Want dit is een van die belangrikste hulpmiddel wat onder baie, met behulp van slegs die verhouding te koop maak of te verkoop besluite is gevaarlik en onverstandige. Die P / V-verhouding moet geïnterpreteer binne 'n konteks, en dit moet gebruik word in samewerking met ander analitiese prosesse. So, is 'n lae P / V-verhouding beteken nie noodwendig 'n sekuriteit onderwaardeer. en ook nie 'n hoë P / V-verhouding noodwendig 'n maatskappy is oorwaardeer. (Vir verdere inligting, sien ons handleiding Verstaan ​​die P / V verhouding.) 5. Weerstaan ​​die lok van pennie aandele. 'N Algemene wanopvatting is dat daar minder om te verloor in die koop van 'n lae-prys voorraad. Maar of jy koop 'n $ 5 voorraad wat stort by $ 0 of 'n $ 75 voorraad wat dieselfde doen, óf manier waarop jy verloor het 100% van jou aanvanklike belegging. 'N slegte $ 5 maatskappy het net soveel daalrisiko as 'n slegte $ 75 maatskappy. Trouens, 'n pennie voorraad is waarskynlik meer riskant as 'n maatskappy met 'n hoër aandeelprys, wat meer regulasies geplaas op dit wou hê. (Vir verdere inligting, sien Die Lowdown op Penny Stocks.) 6. Kies 'n strategie en vashou aan dit. Verskillende mense gebruik verskillende metodes om aandele te kies en na te kom belê doelwitte. Daar is baie maniere om suksesvol te wees en niemand strategie is inherent beter as enige ander. Maar sodra jy jou styl te vind, vashou aan dit. 'N belegger wat flouer tussen verskillende aandeleseleksie strategieë sal waarskynlik ervaar die ergste, eerder as om die beste van elke. Voortdurend te skakel strategieë doeltreffend maak jy 'n mark timer. en dit is beslis grondgebied meeste beleggers moet vermy. Neem aksies Warren Buffett se gedurende die dotcom oplewing van die laat '90 as 'n voorbeeld. Waarde-georiënteerde strategie Buffett se het vir hom gewerk het vir dekades, en - ten spyte van kritiek van die media - dit hom verhinder om gesuig in tegnologie starters dat geen verdienste gehad en uiteindelik ineengestort. (Wil jy die Oracle neem van Omaha se belegging styl? Sien Dink soos Warren Buffett.) 7. Fokus op die toekoms. Die moeilike deel oor te belê, is dat ons probeer om ingeligte besluite wat gebaseer is op die dinge wat nog moet gebeur nie. Dit is belangrik om in gedagte dat selfs al gebruik ons ​​verlede data as 'n aanduiding van die toekomstige dinge aan te hou, is dit wat gebeur in die toekoms wat die meeste saak maak. 'N aanhaling uit boek Peter Lynch se "One Up op Wall Street" (1990) oor sy ervaring met Subaru toon die volgende: "As ek die moeite gedoen om myself te vra," Hoe kan hierdie voorraad te gaan enige hoër? " Ek sou nooit gekoop Subaru nadat dit reeds opgegaan twentyfold. Maar ek kyk na die grondbeginsels. Besef dat Subaru nog goedkoop, gekoop die voorraad, en het sewe keer na daardie. " Die punt is om 'n besluit te baseer op toekomstige potensiaal eerder as op dit wat reeds gebeur het in die verlede. (Vir meer insig, die waarde belegger se handboek.) 8. Neem 'n langtermyn perspektief. Groot kort termyn winste kan dikwels lok diegene wat nuut tot die mark. Maar die aanneming van 'n langtermyn-horison en die ontslag van die "kry in, kom uit en maak 'n moord" mentaliteit is 'n moet vir enige belegger. Dit beteken nie dat dit onmoontlik is om geld te maak deur aktief handel in die kort termyn. Maar, soos ons reeds genoem, te belê en handel is baie verskillende maniere om winste uit die mark. Trading behels baie verskillende risiko's wat te koop-en-hou beleggers nie ervaar. As sodanig, aktiewe handel vereis sekere gespesialiseerde vaardighede. Nie te belê styl is noodwendig beter as die ander - beide het hul voor-en nadele. Maar aktiewe handel kan verkeerd vir iemand sonder die regte tyd, finansiële hulpbronne, opvoeding en begeerte wees. (Vir verdere inligting, sien Definiëring aktiewe handel.) Dit is nie wat daarop dui dat jy jou hele portefeulje moet wy aan klein-cap aandele. Inteendeel, verstaan ​​dat daar baie groot maatskappye buite dié in die Dow Jones Industrial Average (DJIA), en dat deur die verwaarlosing van al hierdie minder bekende maatskappye, jy kan ook verwaarloos n paar van die grootste winste. (Vir meer inligting oor 'n belegging in 'n klein pette, sien Klein Caps Beroem groot voordele.) 10. Wees bekommerd oor belasting, maar moenie bekommerd wees nie. Om belasting bo alles is 'n gevaarlike strategie, aangesien dit dikwels kan veroorsaak dat beleggers swak, verkeerde besluite te neem. Ja, belastingimplikasies is belangrik, maar dit is 'n sekondêre bron van kommer. Die primêre doelwitte in te belê is om te groei en te beveilig jou geld. Jy moet altyd probeer om die bedrag van belasting wat jy betaal die minimum te beperk en te sorg dat jou nabelaste opbrengs, maar die situasie is skaars waar jy wil belasting oorwegings bo alles toe 'n belegging besluit (sien Basiese Beleggingsdoelstellings) sit. Afsluiting